Ini Alasan Kenapa Warren Buffett Tidak Berinvestasi di Real estate – Warren Buffett banyak dikritik karena pandangannya tentang aset digital modern seperti bitcoin atau NFT. Dia menyebut bitcoin sebagai aset tidak berharga yang tidak menghasilkan apa-apa, dan dia tidak akan membeli semua bitcoin di dunia seharga $25. Bahkan ketika orang bersedia membayar hingga $70K per koin, dan kapitalisasi totalnya melewati angka triliunan dolar, menurut Buffett itu tidak masuk akal. Ini bukan pertama kalinya dia mengkritik teknologi baru yang muncul dengan sangat keras. Jika Anda kembali ke gelembung dot com.
Dia memiliki pandangan serupa tentang perusahaan internet. Teman dekatnya, Bill Gates, mencoba berkali- kali meyakinkannya untuk berinvestasi di perusahaan teknologi seperti Microsoft, tetapi jawabannya selalu sama. Dia telah melewatkan banyak peluang besar, dari Amazon hingga Netflix hingga Tesla. Masing-masing saham ini tumbuh setidaknya beberapa ribu persen. Investasi seribu dolar di Tesla ketika go public hari ini akan bernilai sekitar 225 ribu dolar.
Investasi 5K akan menghasilkan satu juta dolar. Investasi beberapa juta dolar ke dalam perusahaan-perusahaan ini akan bernilai setidaknya ratusan juta dolar. Terlepas dari kenyataan bahwa dia telah melewatkan begitu banyak peluang.
Kekayaan bersihnya lebih dari 100 miliar dolar pada saat ekonomi jatuh ke dalam resesi, dan pasar saham anjlok. Faktanya, selama resesi terakhir di tahun 2008, dia dinobatkan sebagai orang terkaya di dunia, bahkan mengalahkan Bill Gates.
Tapi selain kripto, teknologi, dan NFT, ada industri lain yang selalu dihindari Warren Buffett – pasar perumahan. Percaya atau tidak, Warren Buffett tidak pernah berinvestasi di real estate. Satu-satunya real estate yang pernah dia beli adalah rumah yang dia beli pada tahun 1958 di Omaha, Nebraska, seharga $31.500, setara dengan kira-kira $285.000 dalam dolar tahun 2020, tempat dia tinggal sejak saat itu.
Jadi pertanyaan wajarnya adalah – mengapa investor paling sukses dalam sejarah tidak pernah berinvestasi di real estate? Mengapa dia menghindari real estate meskipun real estate adalah investasi teraman di luar sana? Apakah Warren Buffett mengetahui sesuatu yang tidak kita ketahui ? Kami akan menjawab semua pertanyaan ini dan banyak lagi, tetapi sebelum melakukannya, berikan jempol pada video ini dan mari cari tahu.
Anda dapat mengkritik strategi investasi Warren Buffett sebanyak yang Anda inginkan, tetapi itu tidak akan mengubah fakta bahwa komitmennya terhadap strateginya membuatnya mengungguli sp500 sebesar 84 persen selama 20 tahun terakhir dan menjadikannya investor paling sukses dari semuanya.
waktu. Dia telah berada di pasar saham sejak lama , dan dia terus melakukan investasi yang sukses. Warren Buffett pernah ditanya apa pendapatnya tentang membeli rumah. Tanggapannya tegas dan lugas – beli rumah! Jika Anda tahu Anda akan tinggal di satu area untuk waktu yang lama.
Faktanya, katanya – Hipotek 30 tahun adalah “ instrumen terbaik di dunia. Jika itu investasi yang sangat besar, mengapa dia selalu menghindari real estate, bahkan ketika gelembung perumahan runtuh? Buffett memiliki banyak uang tunai dan tahu bahwa pasar perumahan cepat atau lambat akan naik, jadi mengapa dia tidak berinvestasi di real estate? Ada banyak alasan.
Mari kita mulai dengan yang pertama.
Berinvestasi di real estate tidak seperti berinvestasi di pasar saham. Mengelola properti adalah bisnis penuh waktu. Mungkin satu properti bukanlah masalah besar, terutama jika itu hanya pekerjaan sampingan, tetapi begitu berubah menjadi beberapa properti, itu menjadi bisnis penuh waktu. Hanya karena Anda memiliki properti bukan berarti Anda akan selalu dapat menyewakannya, tetapi Anda tetap harus tetap melakukan pembayaran hipotek.
Kedua, sesuatu selalu rusak, properti perlu diurus, dan selama krisis, Anda mungkin tidak dapat menyewakannya untuk jangka waktu yang lebih lama.
Itu tidak berarti itu bisnis yang buruk. Itu hanya berarti itu adalah bisnis! Yang berarti Anda harus menghabiskan jumlah waktu yang sama untuk mengelolanya. Itulah mengapa Warren Buffett tidak pernah masuk ke real estate karena dia tahu bahwa waktunya terbatas dan masuk ke real estate berarti dia akan memiliki lebih sedikit waktu untuk mencari investasi besar. Untuk lebih jelasnya, Warren Buffett berinvestasi di real estate di seluruh kariernya, tetapi dia kebanyakan berinvestasi di REIT selama bertahun-tahun.
Faktanya, dia saat ini memiliki saham besar di Store Capital Corp. Itu adalah kepercayaan investasi real estate Amerika yang diperdagangkan secara publik . Dana investasi yang berinvestasi di real estate. Berinvestasi di dalamnya seperti berinvestasi di saham. Alasan kedua mengapa Buffett menghindari real estate adalah karena betapa sulitnya menemukan banyak hal di pasar.
Inilah cara Anda melakukan investasi besar. Anda harus menemukan bisnis hebat dengan harga yang tidak akurat . Harga lebih rendah dari biaya sebenarnya karena satu dan lain alasan. Ini bisa menjadi bisnis yang memiliki fondasi sempurna yang dapat dengan mudah diskalakan atau mungkin telah mengembangkan teknologi yang akan menghasilkan keuntungan besar setelah diproduksi pada tingkat yang sangat besar.
Pasar saham dipenuhi dengan harga saham yang tidak akurat, terutama selama krisis.
Saat orang panik dan mulai menjual, harga jual jatuh. Kenaikan suku bunga menakut-nakuti investor, misalnya, dan mereka mulai menjual saham mereka secara besar-besaran ke titik di mana saham Apple, misalnya, turun sekitar 25 persen dari April hingga Juni. Apakah Apple kehilangan seperempat tenaga kerjanya dalam beberapa bulan? Apakah penjualannya turun 25 persen dalam beberapa bulan? Tidak!
Kepanikan membuat pasar turun. Jadi, bahkan bisnis besar pun menderita. Itulah mengapa jauh lebih mudah untuk menemukan banyak hal di pasar saham daripada di real estate.
Pertama-tama, harga real estate tidak berfluktuasi secepat itu. Ya, kami mengalami kehancuran real estate dari waktu ke waktu, tetapi itu terjadi sekali dalam 1 atau 2 dekade.
Dan jika ada banyak hal di pasar, agen real estate di daerah tersebut kemungkinan besar akan menutup kesepakatan untuk dirinya sendiri sebelum orang lain mengetahuinya. Kami tidak memiliki pertukaran real estate seperti yang kami lakukan untuk saham di mana Anda dapat melihat beberapa properti dari kenyamanan kantor Anda . Karena, tidak seperti real estate, perusahaan harus melalui proses yang panjang dan sulit untuk mendapatkan persetujuan agar dapat mencatatkan sahamnya di pasar saham. Mereka juga diharuskan untuk mempublikasikan laporan keuangan mereka setiap kuartal, yang memungkinkan Buffett memiliki keunggulan kompetitif saat menemukan penawaran hebat di pasar. Real estate tidak menghasilkan banyak.
Ini memberi Anda atap di atas kepala Anda. Dan itu dia. Ya, ini bisa menjadi atap yang lebih baik, tetapi berapa banyak orang yang mau membayar 10K per malam? Namun, bisnis dapat meningkatkan operasinya dan tumbuh tanpa batas.
Buffett mengakuisisi 5 persen Apple pada 2018 seharga 36 miliar dolar.
Dalam beberapa tahun, ketika Apple melewati pasar 3 triliun dolar, sahamnya tumbuh menjadi 160 miliar dolar, dan dia juga menikmati dividen reguler dari Apple, rata-rata sekitar $775 juta per tahun. Tidak mungkin dia bisa mengeluarkan sesuatu seperti di real estate. Dan itu bahkan bukan kesepakatan terbaiknya. Buffett membayar $25 juta untuk perusahaan permen Sees pada tahun 1972, dan sejak itu telah mengembalikan $1,35 miliar ke Berkshire. Bahkan ketika memperhitungkan $32 juta yang telah diinvestasikan Berkshire ke dalam bisnis ini selama bertahun-tahun, ini merupakan laba atas investasi yang luar biasa.
Alasan ketiga adalah bahwa ada lebih banyak uang di pasar saham daripada di real estate. Itu fakta yang jelas. Pasar real estate Amerika Serikat sekitar 3,7 triliun dolar pada 2021. Di sisi lain, pasar saham sekitar 93 triliun dolar. Pasar perumahan adalah faksi dari pasar saham .
Itu sebabnya tidak ada satu pun investor real estate dalam 10 besar orang terkaya di dunia.
Semuanya telah menemukan sesuatu atau memulai suatu bisnis. Faktanya, investor real estate terkaya adalah Shau Kee, seorang raja real estate berusia 91 tahun yang merupakan orang terkaya ke-29 di dunia dengan kekayaan bersih $28,6 miliar. Dia bukan hanya seorang investor. Dia adalah pengembang real estate yang berbasis di Hong Kong.
Pengembang real estate terkaya di AS adalah Donald Bren, dengan kekayaan bersih hanya 17 miliar dolar. Terlepas dari semua peluang di pasar saham , Buffett bertujuan untuk memanfaatkan waktu dan keterampilannya sebaik mungkin. Jika dia bisa menghasilkan lebih dari 100 miliar dolar dengan berinvestasi di pasar saham, mengapa pergi ke real estate? Apa yang membuatnya begitu sukses pada awalnya adalah komitmennya pada strategi dan prinsipnya. Dia tidak pernah melompat ke aset yang berbeda hanya karena dihipnotis.
Mungkin itu pelajaran terpenting yang bisa kita pelajari darinya. Membeli rumah adalah keputusan yang bagus jika Anda berencana untuk tinggal di suatu tempat untuk waktu yang lama, tetapi terjun ke real estate adalah bisnis, dan pertanyaannya adalah, apakah Anda ingin memulai bisnis seperti itu? Jika jawabannya tidak karena Anda berada dalam bisnis yang berbeda, tidak ada gunanya memasukkan diri Anda ke dalam bisnis karena Anda tidak kompeten atau tidak bersemangat.
