Tahun 2022 terbukti jauh lebih buruk dari perkiraan kebanyakan orang . Pasar belum pernah seburuk ini sejak kehancuran tahun 2008, kehancuran yang tidak hanya menghancurkan seluruh ekonomi AS, di mana perusahaan-perusahaan besar seperti Lehman Brother bangkrut, tetapi juga meruntuhkan seluruh dunia. Itu seperti efek domino yang menyebabkan krisis utang euro. China terpukul cukup keras dengan penurunan ekspor yang sangat besar. Namun, dalam beberapa tahun, ekonomi pulih, dan Amerika Serikat mengalami ekspansi ekonomi terpanjang dalam sejarahnya.
Lebih dari satu dekade ekspansi ekonomi. Namun, seperti yang pernah dikatakan orang bijak: apa pun yang naik pada akhirnya akan turun, begitu pula pertumbuhan di tahun 2020. Namun pengeluaran pemerintah membuat roda ekonomi terus berputar. Satu-satunya masalah dengan krisis saat ini adalah bahwa gelembung tersebut telah berkembang sedemikian rupa sehingga kita sekarang berada pada titik di mana kita tidak dapat lagi menunda krisis lainnya. Di tengah kepanikan seperti itu, sebagian besar investor ritel panik dan menjual aset mereka sebelum semuanya jatuh lebih jauh.
Perang dagang dengan China, pandemi global, perang aktual di Eropa, harga minyak di atas 100, dan inflasi dunia, sepertinya jika Anda tidak akan menjual sekarang, investasi Anda akan segera bernilai sen.
Tapi bukan itu yang dipikirkan oleh salah satu investor terbesar di dunia. Warren buffet mengingatkan investor untuk tidak panik dan mencari penawaran hebat di pasar.
Pada puncak krisis keuangan 2008. Ketika bank jatuh satu demi satu. Buffett memompa $5 miliar ke Goldman Sachs tak lama setelah Lehman Brothers ambruk. Ini benar-benar menyelamatkan bank sejak investor kehilangan kepercayaan pada sistem. Dan di sini, investor yang paling dihormati melemparkan miliaran ke Goldman Sachs. Sebagai gantinya, dia menerima $5 miliar saham preferen yang membayar dividen tahunan 10%. Itu berarti uang tunai 500 juta dolar setiap tahun, serta jaminan yang memungkinkannya membeli 43,5 juta saham biasa Goldman dengan harga masing-masing $115 kapan saja dalam lima tahun berikutnya .
Sementara banyak yang menyebutnya bodoh saat itu, tidak ada yang lebih baik daripada uang tunai di bank. Tapi itu tidak berlangsung lama. Pada tahun 2011, Goldman membeli kembali saham preferen tersebut seharga $5,64 miliar dan memberikan Buffett bonus $500 juta. Sehingga menimbulkan beberapa pertanyaan karena kita berada di tengah krisis lain, krisis yang bisa berakhir jauh lebih buruk daripada kehancuran tahun 2008 , di mana beberapa perusahaan sudah mulai bangkrut sebelum resesi resmi dimulai.
Aset apa yang akan terus menghasilkan pendapatan tidak hanya selama krisis tetapi bahkan setelahnya?
1. Tanah Pertanian
Saat memikirkan Bill Gates, Anda memikirkan miliarder teknologi yang berfokus pada pengembangan teknologi yang akan merevolusi dunia. Dia menjadi miliarder di usia tiga puluhan setelah menemukan Microsoft, salah satu perusahaan teknologi terbesar di dunia. Anda tidak akan pernah menghubungkan gerbang tagihan ke pertanian. Namun, tahun lalu, ia mulai gencar membeli lahan pertanian.
Dia telah mengumpulkan hampir 270.000 hektar tanah pertanian di seluruh negeri, yang berarti dia memiliki lebih banyak tanah daripada seluruh kota new york. Farmland tidak terdengar sekeren startup teknologi, tetapi pada akhirnya, Anda tidak dapat memakan iPhone dan MacBook untuk memenuhi kebutuhan dasar Anda. Jeff Bezos adalah contoh lainnya. Setelah berhasil membangun platform eCommerce terbesar, dia telah membeli 420 ribu hektar tanah, sebagian besar di Texas.
Seperti yang pernah dikatakan Mark Twain: Beli tanah! Mereka tidak membuatnya lagi. Ini adalah sumber daya yang terbatas. Saham atau crypto Anda bisa turun hingga 50 persen dalam semalam karena krisis ekonomi, tetapi Anda tidak akan pernah bangun pada suatu pagi untuk mengetahui bahwa tanah pertanian Anda tidak berharga. Orang Amerika hanya 5 persen dari populasi dunia tetapi mengkonsumsi sebagian besar sumber daya dunia, terutama makanan.
Tapi sekarang, dunia berada di ambang gantungan. Menurut IMF, Perekonomian dunia berisiko mengalami krisis pangan akibat gangguan pasokan yang belum pernah terjadi sebelumnya akibat perang di Ukraina. Ukraina dan Rusia adalah beberapa pengekspor biji-bijian terbesar yang terhenti akibat konflik, yang menyebabkan kekurangan pangan di seluruh dunia. Jadi harga minyak bukan satu-satunya sumber inflasi global. Yang pasti tentang masa depan umat manusia adalah bahwa perang selalu menjadi bagian dari sejarah manusia, dan permintaan akan makanan tidak akan pernah hilang selama mereka masih menjadi manusia, itulah sebabnya miliarder di seluruh dunia, terutama di AS, memperolehnya.tanah pertanian.
2. Royalti
Jika Anda pernah menonton shark tank, pasti sudah tidak asing lagi dengan tawaran royalti yang kerap dibuang oleh Kevin O’Leary. Alih-alih meminta kue ekonomi yang lebih besar, Kevin O’Leary dikenal mengejar royalti. Pertanyaannya adalah – mengapa?
Ketika Anda berinvestasi di perusahaan, Anda menjadi salah satu pemegang saham.
Adalah kepentingan terbaik Anda bagi perusahaan untuk tumbuh sehingga suatu hari Anda akan menjual kue Anda dan akhirnya menikmati hasil kerja Anda atau perusahaan akhirnya akan mendapatkan keuntungan dan berbagi keuntungan dengan Anda. Namun, itu mungkin tidak akan pernah terjadi. Uber adalah perusahaan 43 miliar dolar yang masih mengeluarkan uang tunai. Facebook, perusahaan media sosial terbesar di dunia, tidak pernah membayar dividen sepeser pun.
Tapi tidak seperti ekuitas, dengan kesepakatan royalti, investor akan selalu berada di pihak yang menang. Royalti sebesar 10% dari penjualan semua produk akan berarti bahwa jika sebuah perusahaan menjual barang senilai $1000 , mereka harus membayar $100 kepada pihak yang memiliki kesepakatan royalti. Bahkan jika bisnis mengeluarkan uang tunai, investor akan tetap mendapat untung selama ada pendapatan.
Setiap kali produsen komputer menjual PC dengan sistem operasi Windows yang dimuat sebelumnya, mereka membayar biaya royalti kepada Microsoft. Ada berbagai jenis royalti, mulai dari kekayaan intelektual seperti paten hingga hak waralaba, yang sering digunakan oleh toko berantai untuk memanfaatkan produk dan layanan mereka.
Royalti menjamin uang tunai di atas meja terlepas dari hasil bisnis.
3. Obligasi
Memegang obligasi dalam 3 tahun terakhir itu bodoh. Suku bunga rendah membuat obligasi sangat tidak menarik sehingga hampir semua investasi lain dengan mudah mengungguli obligasi.
Sejak awal pandemi, suku bunga obligasi 10 tahun kurang dari 1 persen. Maksud saya, itu lebih rendah dari inflasi. Anda dijamin akan kehilangan uang. Namun, ketika era uang murah berakhir, suku bunga obligasi mulai melonjak. Mereka sekarang setinggi tahun 2018, mengambang sekitar 3 hingga 3,5 persen.
Itu pasti lebih rendah dari inflasi. Namun, itu masih jauh lebih baik dari 0,5 persen. Dan jika fed terus menaikkan suku bunga hingga akhirnya mengakhiri inflasi tertinggi dalam 4 dekade, suku bunga obligasi hanya akan naik. Saya tidak akan terkejut jika suku bunga obligasi akan berlipat ganda pada akhir tahun. Ketika semuanya hancur, obligasi pemerintah tidak hanya menaruh uang tunai di atas meja terlepas dari keadaannya tetapi juga terus tumbuh.
4. Saham
Tapi jangan biarkan badai mendorong Anda menjauh dari pasar. Setiap kali semuanya booming, mudah untuk menghasilkan uang. Karena bagaimanapun semuanya tumbuh, tantangan sebenarnya datang ketika badai menghantam pasar, seperti yang terjadi sekarang. Saham mungkin tidak terlihat menarik, tetapi ini bukan badai pertama.
Selama gelembung dot com, saham seperti Amazon kehilangan sekitar 90 persen nilainya. Selama krisis keuangan 2008, pasar di seluruh dunia ambruk. Dan apa yang terjadi sekarang adalah krisis lain. Badai pasti akan membersihkan pasar dari perusahaan yang tidak efisien, tetapi mereka yang memberikan nilai nyata akan menang, dan badai adalah peluang untuk membeli saham ini dengan diskon besar.
5. Bisnis swasta
Bisnis swasta membuat hampir setengah dari ekonomi AS (44%).
Banyak dari mereka berjuang keras selama pandemi, terutama restoran, toko individu, dan usaha kecil. Mereka yang selamat belum mengatasi tantangan lain, tantangan inflasi tinggi, suku bunga tinggi, dan permintaan yang lebih rendah. Tidak mengherankan jika kita akan menyaksikan banyak kebangkrutan di masa mendatang. Bukan karena bisnis ini buruk, melainkan karena mereka tidak memiliki kantong udara untuk menahan krisis.
Jadi bisnis besar kemungkinan besar akan terjun untuk mendapatkannya karena mereka akan dengan mudah menjadi mesin penghasil uang begitu badai berlalu.
